Σενάριο ΚΥΠΡΙνΟΥ

Το σημερινό σχόλιο του ΚΥΠΡΙνΟΥ
όταν ο Τρισέ μειώσει τα επιτόκια θα είμαστε στον πάτο της ύφεσης και τα εταιρικά κέρδη-αποτιμήσεις θα έχουν πατώσει, εκεί αγοράζεις με μεγαλύτερη ασφάλεια χωρίς αυτό να σημαίνει ότι θα έχουμε άμεση ανάκαμψη κερδών. Οσοι επιμένουν για αγορές τώρα, ας προτιμούν εταιρείες με υπερ-ανελαστική ζήτηση, γιατί ας μην ξεχνάμε ότι "ψάχνουμε" ακόμη τα 2/3 των subprimes και αυτά αν δεν τα βρείς εσύ, ξεπετάγονται από μόνα τους.

μου θύμησε το σενάριο που είχε υφάνει στις 11/3/2008
το σχέδιο από ότι κατάλαβα εγώ είναι το εξής
1) αποδυναμώνεται το δολάριο και έτσι έχουμε αύξηση εξαγωγών, μείωση εισαγωγών (δεν υπολόγισαν την άνοδο των εμπορευμάτων, εξαιτίας αυτού ?) ο δε Τρισέ σιγοντάρει. Διάρκεια 1ο εξάμηνο 2008
2) λόγω συνεχών απομειώσεων και αναταράξεων στη WALL και αύξησης των εξαγωγών τα θεμελιώδη των αμερικάνικων εταιρειών γίνονται ελκυστικά και τα δολάρια γυρίζουν πίσω, συμβάλλει σε αυτό και ο Τρισέ ο οποίος επιτέλους μειώνει τα επιτόκια, το δολάριο ανεβαίνει και το ευρώ ανασαίνει, μαζί και η ΕΕ, η οποία μπαίνει σε ύφεση, 2ο εξάμηνο 2008.
Ουσιαστικά μοιράζουν την ύφεση σε 2 εξάμηνα.
Όλα αυτά στη θεωρία, ξέρουν όμως τι κρύβουν οι άπληστοι χρηματιστές κάτω από το χαλί?Μπορεί να μην λένε ψέματα, γιατί ούτε και οι χρηματιστές-τραπεζίτες γνωρίζουν και αυτός είναι ο άγνωστος Χ.

Το σενάριό του νομίζω ότι κινείται σε σωστή βάση ενώ περιλαμβάνει τα περισσότερα βασικά.
Εκεί που διαφοροποιούμαι, είναι στα παρακάτω:
1. Η κατάσταση στην Αμερική δείχνει ότι είναι σε χειρότερη κατάσταση από 2 τρίμηνα. Τρανή απόδειξη η αγορά εργασίας, η οποία φθίνει ήδη από τις αρχές του 2007
2. Στην Αμερική το βασικό "κλειδί" λέγεται αγορά κατοικίας, όταν βρουν πως μπορούν να τη σταθεροποιήσουν όλα θα κινηθούν πιο ομαλά - εκτιμήσεις μιλούν για ακόμα τουλάχιστον 3 μήνες
3. Είμαστε στο 1/2 των ζημιών subprime, σύμφωνα με τις προβλέψεις του $1 τρις, ενώ, σύμφωνα με το επάνω όριο ($2 τρις), είμαστε μόλις στο 1/4
4. Ο αμερικάνικος εξαγωγικός κλάδος δείχνει λίγο χειρότερα από τα νούμερα - το αφήνω χωρίς περισσότερες διευκρινήσεις