Μετά την BlackRock, έρχεται η Bain

Θα βοηθήσει την ΤτΕ στο εγχείρημα της ανακεφαλαιοποίησης των ελληνικών τραπεζών

H Bain & Company, ένας από τους μεγαλύτερους συμβουλευτικούς οίκους παγκοσμίως, παίρνει τη σκυτάλη απο την BlackRock, και θα συνδράμει την Τράπεζα της Ελλάδος (ΤτΕ) στο μεγάλο εγχείρημα της ανακεφαλαιοποίησης των ελληνικών τραπεζών αλλά και τον σχεδιασμό της επόμενης ημέρας του χρηματοπιστωτικού συστήματος.
Αυτήν την εβδομάδα η BlackRock παραδίδει τα ευρήματα της διαγνωστικής μελέτης για την ποιότητα των χαρτοφυλακίων δανείων των τραπεζών και τις δυνητικές νέες επισφάλειες που θα δημιουργήσει η ύφεση. Αμέσως οι επόπτες της ΤτΕ θα αξιολογήσουν τα ευρήματα της μελέτης, θα επεξεργαστούν τα νούμερα και θα προσδιορίσουν τις πρόσθετες κεφαλαιακές ανάγκες της κάθε τράπεζας. Εν πολλοίς οι επιτελείς της ΤτΕ θα εξακριβώσουν τις συνολικές προβλέψεις που θα πρέπει να λάβουν οι τράπεζες για την αντιμετώπιση του πιστωτικού κινδύνου (δηλαδή των μη εξυπηρετούμενων δανείων,) όπως θα διαμορφωθεί, βάσει των εκτιμήσεων της BlackRock, στο τέλος του 2013. Από τις προβλέψεις αυτές η TτE θα αφαιρέσει τις προβλέψεις που ήδη έχουν διενεργήσει οι εμπορικές τράπεζες, ώστε να προσδιοριστεί το έλλειμμα που πρέπει να καλυφθεί από τις τράπεζες. Η διαδικασία της αξιολόγησης των πρόσθετων προβλέψεων που θα απαιτηθούν θα ολοκληρωθεί μέχρι το τέλος Φεβρουαρίου και θα ζητηθεί από τις τράπεζες να υποβάλουν στην ΤτΕ επιχειρησιακά και κεφαλαιακά σχέδια που θα περιλαμβάνουν τρόπους για την εξεύρεση κεφαλαίων αλλά και τον νέο επιχειρησιακό σχεδιασμό για το πώς τα τραπεζικά ιδρύματα θα προσαρμοστούν στις νέες οικονομικές συνθήκες.
Η ΤτΕ θα εξετάσει από κοινού με την Bain τα σχέδια των τραπεζών και η αμερικανική εταιρεία θα λειτουργήσει ως ανεξάρτητος σύμβουλος για την αξιολόγηση της ρεαλιστικότητας των σχεδίων. Για παράδειγμα, αν μια τράπεζα στο business plan που θα καταθέσει υπολογίζει ότι θα αντλήσει 300 εκατ. ευρώ από την πώληση ακινήτων, η Bain θα εξετάσει τις συνθήκες της αγοράς, αν έχουν πραγματοποιηθεί ανάλογες συναλλαγές και θα αξιολογήσει αν η εκτίμηση της τράπεζας είναι ρεαλιστική ή φιλόδοξη. Αντίστοιχα, αν μια τράπεζα προβλέπει έσοδα 500 εκατ. ευρώ από την πώληση μιας θυγατρικής εταιρείας στη Νοτιοανατολική Ευρώπη, η αμερικανική εταιρεία θα αξιολογήσει τις συνθήκες στην τοπική αγορά και θα εκτιμήσει αν οι προσδοκίες της τράπεζας είναι ρεαλιστικές. Αν τα σχέδια κριθούν μη ρεαλιστικά, οι τράπεζες θα πρέπει να πραγματοποιήσουν τις απαραίτητες προσαρμογές. Αν κριθούν ρεαλιστικά, οι τράπεζες θα έχουν περιθώριο μέχρι το τέλος Αυγούστου να υλοποιήσουν τις προβλεπόμενες δράσεις. Αν δεν κατορθώσουν να συγκεντρώσουν τα κεφάλαια, τότε θα πρέπει να καταφύγουν, πιθανότατα, στο Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας (ΤΧΣ). Παράλληλα η Bain θα αξιολογήσει την κατάσταση και τις προοπτικές στο εγχώριο χρηματοπιστωτικό σύστημα και θα προτείνει προτάσεις για την αποτελεσματικότερη αναδιάρθρωση βάσει των νέων συνθηκών που διαμορφώνονται στην οικονομία. Υπενθυμίζεται ότι η τρόικα και η ΤτΕ από τις αρχές του 2011 υπογραμμίζουν την ανάγκη άμεσης δράσης, με στόχο τη δημιουργία μεγαλύτερων και ισχυρότερων σχημάτων.
Στελέχη τραπεζών σημειώνουν στην «Κ» ότι η δομή του τραπεζικού συστήματος, σε μεγάλο βαθμό, παραμένει προσανατολισμένη στην κατάσταση της αγοράς όπως ήταν το 2007, όταν ο ρυθμός πιστωτικής επέκτασης «έτρεχε» με διψήφιο νούμερο και οι προσδοκίες για την πορεία της οικονομίας ήταν μεγάλες», σημειώνουν. Ωστόσο η κατάσταση αυτή έχει ανατραπεί ριζικά: το ΑΕΠ μειώνεται κατά 7,3% το 2011, ενώ είχε προηγηθεί μείωση κατά 4,5% το 2010 και -2,4% το 2009. Η ιδιωτική κατανάλωση σημειώνει κάθετη πτώση όπως και άλλοι κρίσιμοι τομείς όπως η οικοδομή. «Στην πραγματικότητα», τονίζει στέλεχος τράπεζες, «οι τράπεζες έχουν καθυστερήσει να προσαρμοστούν στα νέα δεδομένα και η άμεση προσαρμογή αποτελεί κρίσιμο στοιχείο για την επιβίωση του κλάδου.
Ποια είναι η Bain & CompanyΗ Bain & Company είναι αμερικανική εταιρεία. Ιδρύθηκε το 1973 και είναι μια από τις κορυφαίες συμβουλευτικές εταιρείες στον κόσμο. Διατηρεί 40 γραφεία σε όλη την υφήλιο: 14 γραφεία στην Αμερική, 20 στην Ευρώπη και τη Μέση Ανατολή και 13 στην ευρύτερη περιοχή της Ασίας και της Αυστραλίας. Η εταιρεία έχει μεγάλη εμπειρία στους τομείς των χρηματοοικονομικών υπηρεσιών, της υγείας, των μεταφορών, των καταναλωτικών προϊόντων και της λιανικής, των μέσων ενημέρωσης, των τηλεπικοινωνιών, της τεχνολογίας, του πετρελαίου κ.ά. Η Bain & Company θα προσφέρει την τεχνογνωσία της στην ΤτΕ τόσο για την κυοφορούμενη ανακεφαλαιοποίηση των τραπεζών αλλά και τη γενικότερη αναδιάρθρωση του κλάδου, ώστε να προσαρμοστεί στη νέα οικονομική πραγματικότητα. Η Bain θα αξιολογήσει τα επιχειρησιακά σχέδια των εμπορικών τραπεζών για τον τρόπο εξεύρεσης κεφαλαίων και την αναδιάρθρωση των δραστηριοτήτων τους. Ιδιαίτερα χρήσιμη αναμένεται η συμβολή της Brain, δεδομένης της εμπειρίας της, στην υποβολή προτάσεων για την ενίσχυση των μικρού μεγέθους και τις συνεταιριστικές τράπεζες, οι οποίες, λόγω της καθίζησης των τραπεζικών εργασιών, αντιμετωπίζουν τις μεγαλύτερες προκλήσεις.

http://news.kathimerini.gr/4dcgi/_w_articles_economy_100009_07/01/2012_468445